تحلیل نفت / دلار WTI/USD

شکافی که هنوز پر نشده است

نفت وست تگزاس هفته گذشته را روی ۹۹٫۹۸ دلار بست و بازار یکشنبه شب با شکاف صعودی روی ۱۰۲٫۲۵ دلار باز شد. این یعنی حدود ۲٫۳ درصد فاصله بین آخرین قیمت جمعه و اولین قیمت هفته جدید.

شکاف قیمتی وقتی ساخته می‌شود که بازار در ساعات تعطیل خبری را هضم کند و روز بعد از سطحی دورتر شروع کند. چنین شکافی معمولا یا در همان روزهای اول پر می‌شود یا به مقاومتی تبدیل می‌شود که قیمت را بالای خودش نگه می‌دارد.

دوشنبه بازار هر دو حالت را آزمایش کرد. اول تا ۱۰۴٫۹۵ دلار بالا رفت و بعد تا ۱۰۰٫۵۳ دلار پایین آمد، یعنی تا نزدیکی لبه بالایی شکاف. ولی پایین‌تر نرفت و شکاف پر نشد.

پلکان صعودی امروز

از عصر دوشنبه تا این لحظه، نفت یک پلکان تمیز از کف‌های بالاتر ساخته است: ۱۰۰٫۵۳ سپس ۱۰۱٫۸۳ بعد ۱۰۲٫۰۴ و امروز صبح ۱۰۲٫۷۱. هیچ‌کدام از این کف‌ها پایین‌تر از قبلی نبوده است.

ناحیه سبز روی نمودار محدوده ۱۰۲٫۶۰ تا ۱۰۳٫۱۶ است. این همان جایی است که هر اصلاح امروز در آن متوقف شد و خریدارها دوباره وارد شدند.

در لحظه نوشتن این تحلیل قیمت روی ۱۰۳٫۱۷ دلار است و سقف امروز ۱۰۳٫۴۹ دلار بوده. همین ۱۰۳٫۴۹ سطح تصمیم امروز است.

سناریوی اصلی و مرز ابطال

سناریوی اصلی صعودی است با هدف ۱۰۴٫۵۰ دلار. این هدف زیر سقف دوشنبه یعنی ۱۰۴٫۹۵ انتخاب شده تا پیش از رسیدن به آن مقاومت، سود معامله برداشته شود.

شروع رسمی حرکت، بسته شدن یک کندل نیم‌ساعته بالای ۱۰۳٫۴۹ است. مرز ابطال روی ۱۰۲٫۶۰ دلار قرار دارد، یعنی زیر ناحیه تقاضا و زیر آخرین کف پلکان.

از قیمت ۱۰۳٫۱۷، فاصله تا مرز ابطال ۵۷ سنت و فاصله تا هدف ۱٫۳۳ دلار است و نسبت ریسک به بازده حدود ۲٫۳ به ۱ می‌شود. این بهترین نسبت در بین نمادهای امروز است.

نفت و دلار در یک مسیر

معمولا گران شدن دلار روی نفت فشار می‌آورد، ولی این روزها هر دو با هم بالا می‌روند. شاخص دلار از جمعه ۰٫۶۶ درصد رشد کرده و نفت در همین مدت بیش از ۳ درصد بالا آمده است.

وقتی این دو با هم حرکت می‌کنند، یعنی محرک نفت از سمت عرضه می‌آید و نه از سمت ارزش دلار. تا وقتی شکاف یکشنبه پر نشده، همین خوانش معتبر است.

چه چیزی این سناریو را خراب می‌کند

پر شدن شکاف یعنی بازگشت قیمت به زیر ۱۰۰٫۷۹ دلار. چنین حرکتی نشان می‌دهد آنچه بازار را یکشنبه بالا برد دیگر قیمت‌گذاری نمی‌شود. البته پیش از رسیدن به آنجا، مرز ابطال ۱۰۲٫۶۰ خیلی زودتر فعال می‌شود.

چهارشنبه شب هم جلسه بانک مرکزی آمریکا نتیجه می‌دهد. دلار بسیار قوی‌تر بعد از آن جلسه می‌تواند سقف حرکت نفت را پایین بیاورد، حتی اگر تصویر عرضه تغییری نکند.

جمع‌بندی

نفت با یک پلکان تمیز از کف‌های بالاتر زیر سقف ۱۰۳٫۴۹ جمع شده و شکاف صعودی یکشنبه هنوز پر نشده است. سناریوی اصلی صعودی با هدف ۱۰۴٫۵۰ دلار است و بسته شدن زیر ۱۰۲٫۶۰ آن را باطل می‌کند.

این تحلیل صرفا جنبه آموزشی دارد و توصیه خرید یا فروش نیست. پیش از هر معامله، مدیریت سرمایه و شرایط ریسک خودتان را در نظر بگیرید.