تحلیل نزدک US100

شاخص نزدک در آخرین معامله در ۳۰٬۰۷۸ واحد قرار دارد و در بازه‌ی بررسی‌شده ۱.۵۶ درصد رشد کرده است. قیمت بین ۲۹٬۵۸۱ و ۳۰٬۱۹۰ واحد نوسان کرده، یعنی دامنه‌ی ۶۰۸ واحدی.

تحلیل دیروز باطل شد

در تحلیل دیروز سناریوی نزولی با هدف ۲۹٬۵۰۰ و مرز اعتبار ۲۹٬۸۹۰ واحد ثبت شد. شاخص در جهت مخالف رفت و مرز اعتبار را از دست داد. سناریو باطل شد.

دیروز نوشته بودیم نزدک زیر ناحیه‌ای گیر کرده که هر بار جلویش را گرفته و عدد ۳۰ هزار دورتر شده. دقیقاً برعکسش اتفاق افتاد: همان ناحیه شکست و عدد گرد هم رد شد.

مثل اس‌اند‌پی، اینجا هم چند روز پیاپی روی فرض سرایت ضعف داوجنز اصرار کردیم و هر بار غلط درآمد. امروز فرض پایه برعکس شده.

ساختار بازار

شکست با یک کندل بلند اتفاق افتاد: قیمت از حوالی ۲۹٬۸۳۰ واحد بدون توقف تا ۳۰٬۰۹۵ واحد بالا رفت، یعنی حدود ۲۶۵ واحد در یک کندل سی‌دقیقه‌ای.

کندلی با این طول و تقریباً بدون سایه، معمولاً یعنی سفارش‌های خرید انباشته بالای آن ناحیه یک‌جا فعال شده‌اند. عدد گرد ۳۰ هزار هم دقیقاً در مسیر همین کندل بود.

پس از آن، شاخص تا ۳۰٬۱۹۰ واحد بالاتر رفت و بعد وارد یک محدوده‌ی افقی شد. حدود بیست کندل بین ۳۰٬۰۲۵ و ۳۰٬۱۰۰ واحد معامله شده و هیچ‌کدام زیر ۳۰ هزار بسته نشده‌اند.

این نکته مهم است: عدد گرد پس از شکست، حتی یک‌بار هم آزمون نشده. یعنی هنوز سطح تازه‌ای است و زیرش نقدینگی جمع شده.

نگاه اسمارت مانی و نقدینگی

ناحیه‌ی ۳۰٬۱۵۰ تا ۳۰٬۱۹۰ واحد سقف حرکت است و اولین مانع.

محدوده‌ی ۳۰٬۰۲۵ تا ۳۰٬۱۰۰ واحد همان فشردگی فعلی است. عدد گرد ۳۰ هزار مرز واقعی سناریو است؛ تا وقتی قیمت بالای آن بسته می‌شود، شکست معتبر است.

سطوح کلیدی

مقاومت: ناحیه‌ی ۳۰٬۱۵۰ تا ۳۰٬۱۹۰ واحد. مرز تصمیم: سطح ۳۰٬۱۰۰ واحد، یعنی سقف فشردگی. حمایت و مرز اعتبار: عدد گرد ۳۰٬۰۰۰ واحد.

سناریوی اصلی

سناریوی محتمل‌تر ادامه‌ی صعود پس از این استراحت است. با عبور از ۳۰٬۱۰۰ واحد، هدف نخست محدوده‌ی ۳۰٬۱۹۰ واحد است. مرز اعتبار، بسته شدن قیمت زیر ۲۹٬۹۹۰ واحد است، یعنی زیر عدد گرد.

فاصله تا هدف حدود ۱۱۲ واحد و تا مرز اعتبار حدود ۸۸ واحد است، یعنی نسبت ریسک به بازده کمی بالای یک. مرز اعتبار را عمداً زیر عدد گرد گذاشته‌ام نه زیر کف فشردگی، چون آنچه سناریو را باطل می‌کند از دست رفتن خودِ شکست است.

سناریوی جایگزین

اگر قیمت زیر ۲۹٬۹۹۰ واحد بسته شود، شکست عدد گرد کاذب بوده و مسیر تا ناحیه‌ی ۲۹٬۹۰۰ واحد باز می‌شود. شکست کاذب یک عدد گرد معمولاً حرکت تندی در جهت مخالف می‌سازد، پس این حالت را جدی بگیرید.

جمع‌بندی و مدیریت ریسک

امروز نزدک و اس‌اند‌پی صعودی خوانده شده‌اند و داوجنز نزولی. سه روز اصرار بر یکسان دیدن این سه شاخص، شش تحلیل غلط داد؛ حالا هر کدام بر پایه‌ی نمودار خودش خوانده می‌شود. نزدک قوی‌ترین ساختار گروه را دارد چون تنها شاخصی است که سطح مهمی را شکسته و بالایش مانده. این تحلیل تکنیکال بر پایه‌ی اسمارت مانی و پرایس اکشن ارائه شده و توصیه‌ی مالی نیست.