تحلیل نقره / دلار XAG/USD

نقره در آخرین معامله روی ۶۶.۷۲ دلار است و از پنجشنبه تا حالا بین ۶۵.۶۷ و ۷۱.۱۸ دلار نوسان کرده. تغییر همین بازه منفی ۳.۵ درصد بوده است.

تحلیل قبلی چه شد

آخرین تحلیل روز پنجشنبه صعودی بود، با هدف ۷۱.۴۰ و مرز اعتبار ۶۹.۲۰ دلار. هدف با بیست و دو سنت پر نشد چون بالاترین نقطه ۷۱.۱۷۷ دلار ماند، و بعد نقره ۵.۵ دلار ریخت و مرز اعتبار هم خورد.

این بدترین نتیجه‌ی این هفته بود و باید صریح ثبت شود: خوانش صعودی درست در نقطه‌ی سقف نوشته شد. دلیلش هم روشن است. آن روز نقره را جدا از طلا و بر پایه‌ی قدرت نسبی خودش صعودی خواندم، در حالی که محرک اصلی هر دو یعنی دلار داشت شکست صعودی می‌ساخت. قاعده‌ای که در همین یادداشت‌ها ثبت شده می‌گوید وقتی محرک اصلی خلاف ساختار حرکت می‌کند، محرک برنده است. امروز آن قاعده اجرا می‌شود.

ساختار بازار

ریزش پنجشنبه از جنس فروش پرشتاب بود. قیمت از ۷۱.۱۸ دلار تا ۶۵.۶۷ دلار آمد، یعنی ۵.۵ دلار در یک جلسه، و در تمام مسیر هیچ بازگشت معناداری نداشت.

بعد از رسیدن به کف، قیمت شش کندل داخل محدوده‌ی ۶۵.۶۷ تا ۶۶.۸۴ دلار جمع شده. کف‌ها کمی بالا آمده‌اند: ۶۵.۶۷ سپس ۶۶.۱۳ سپس ۶۶.۳۳ سپس ۶۶.۴۰ و در آخر ۶۶.۴۹ دلار، ولی سقف‌ها روی ۶۶.۸۴ صاف مانده‌اند و هیچ‌کدام از آن رد نشده‌اند.

نگاه اسمارت مانی و نقدینگی

ناحیه‌ی ۶۶.۸۴ تا ۶۷.۶۲ دلار روی تصویر با کادر قرمز مشخص شده. لبه‌ی پایینی آن سقف صاف شش کندل اخیر است و لبه‌ی بالایی جایی که قیمت در راه پایین چند کندل مکث کرد. عدد گرد ۶۷.۰۰ هم داخل همین ناحیه است.

در سمت پایین، کف ۶۵.۶۷ دلار نزدیک‌ترین جایی است که نقدینگی خریداران زیر آن جمع شده.

سطوح کلیدی

عرضه و مقاومت: ناحیه‌ی ۶۶.۸۴ تا ۶۷.۶۲ دلار. مقاومت بعدی: ۶۸.۰۰ دلار. مرز تصمیم: ۶۶.۴۰ دلار. حمایت: کف ۶۵.۶۷ دلار. هدف سناریوی اصلی: ۶۵.۷۸ دلار. مرز اعتبار: ۶۷.۶۲ دلار.

سناریوی اصلی

سناریوی محتمل‌تر ادامه‌ی نزول است. ریزش پرشتاب بدون بازگشت میان‌راه، سقف صاف شش کندل اخیر، هم‌جهت شدن با طلا، و شکست صعودی شاخص دلار، دلایل این خوانش هستند.

هدف نخست ۶۵.۷۸ دلار است و عمداً بالای کف ۶۵.۶۷ گذاشته شده. مرز اعتبار، بسته شدن قیمت بالای ۶۷.۶۲ دلار است که بالای کل ناحیه‌ی عرضه و بالای عدد گرد ۶۷.۵۰ قرار می‌گیرد.

فاصله تا هدف حدود ۹۵ سنت و تا مرز اعتبار حدود ۸۹ سنت است، یعنی نسبت ریسک به بازده کمی بهتر از یک به یک.

سناریوی جایگزین

اگر قیمت بالای ۶۷.۶۲ دلار بسته شود، ریزش پنجشنبه در حال اصلاح است و ناحیه‌ی ۶۸.۰۰ دلار هدف بعدی می‌شود. نشانه‌ی اولیه، بسته شدن چند کندل بالای ۶۶.۸۴ دلار خواهد بود.

ریسک‌های این تحلیل

نقره در یک جلسه ۵.۵ دلار ریخته و بعد از حرکتی به این اندازه، بازگشت‌های تند طبیعی است. کف‌های شش کندل اخیر هم پیوسته بالا آمده‌اند و این خلاف جهت خوانش امروز عمل می‌کند. طلا و نقره امروز هر دو نزولی خوانده شده‌اند و اگر شاخص دلار زیر ۹۹.۴۶۵ واحد بسته شود، هر دو با هم زیر سوال می‌روند.

جمع‌بندی و مدیریت ریسک

تحلیل تکنیکال نقره در تایم‌فریم ۳۰ دقیقه یک ریزش پرشتاب و یک استراحت زیر سقف صاف را نشان می‌دهد. تا وقتی ۶۷.۶۲ دلار شکسته نشود این خوانش پابرجاست. حجم معامله را طوری ببندید که فعال شدن مرز اعتبار بیش از یک تا دو درصد سرمایه هزینه نداشته باشد. این تحلیل بر پایه‌ی اسمارت مانی و پرایس اکشن است و توصیه‌ی مالی نیست.