تحلیل نزدک ۱۰۰ NDX

شاخص نزدک ۱۰۰ روز دوشنبه روی ۲۹٬۴۵۷ واحد بسته شد و تنها شاخص از سه شاخص اصلی آمریکا بود که بالاتر از بسته شدن جمعه کار خود را تمام کرد. شاخص روز را از ۲۹٬۴۰۴ آغاز کرد، تا ۲۹٬۳۰۴ پایین رفت و سپس در نیمه دوم روز تا ۲۹٬۴۸۴ بالا آمد.

نزدک در برابر دو شاخص دیگر

در همان روز، داو جونز بیش از سیصد واحد افت کرد و نزدیک کف روز بسته شد. اس اند پی هم پایین‌تر از جمعه بسته شد اما بخشی از افت را جبران کرد. نزدک تنها شاخصی بود که کل مسیر نزولی روز را پس گرفت.

این تفاوت به ترکیب شاخص‌ها برمی‌گردد. نزدک تقریباً به طور کامل از شرکت‌های فناوری و رشدی ساخته شده، در حالی که داو جونز وزن زیادی به صنایع سنتی می‌دهد. وقتی این دو در یک روز مسیر مخالف می‌روند، معمولاً یعنی سرمایه از یک بخش بازار به بخش دیگر منتقل شده و نه اینکه کل بازار در حال ریزش باشد.

ساختار بازار نزدک

کف مهم هفته گذشته روی ۲۸٬۸۷۶ ثبت شد. از آن نقطه، شاخص یک توالی از کف‌های بالاتر ساخته است: ۲۹٬۰۷۸ سپس ۲۹٬۰۹۷ و ۲۹٬۱۹۸ و ۲۹٬۳۰۴. هیچ‌کدام از این کف‌ها پایین‌تر از کف قبلی نبوده‌اند.

در بالای قیمت، ناحیه عرضه بین ۲۹٬۶۱۰ تا ۲۹٬۷۵۲ قرار دارد؛ همان محدوده‌ای که شاخص روز جمعه در آن متوقف شد و بازگشت.

سطوح کلیدی امروز

• سطح تصمیم ۲۹٬۴۹۰ واحد: کمی بالاتر از سقف روز دوشنبه. عبور از آن یعنی حرکت بازگشتی نیمه دوم روز ادامه پیدا کرده است.
• هدف ۲۹٬۵۹۰ واحد: درست زیر لبه پایینی ناحیه عرضه انتخاب شده تا سود پیش از برخورد با فروشندگان برداشت شود.
• ابطال ۲۹٬۱۸۰ واحد: زیر کف روز دوشنبه و زیر محدوده تقاضای هفته. رسیدن به این عدد یعنی توالی کف‌های بالاتر شکسته شده است.

سناریوی اصلی

سناریوی اصلی صعودی است با افق سه روزه. دلیل اول توالی دست‌نخورده کف‌های بالاتر، دلیل دوم قدرت نسبی نزدک نسبت به دو شاخص دیگر در روز دوشنبه، و دلیل سوم بسته شدن شاخص نزدیک سقف روز است.

لازم است روی یک نکته تاکید شود: قدرت یا ضعف نسبی یک شاخص در برابر شاخص دیگر به تنهایی جهت حرکت را تعیین نمی‌کند. آنچه در اینجا وزن دارد، ساختار خود نمودار نزدک است و مقایسه با داو جونز فقط زمینه را روشن‌تر می‌کند.

سناریوی جایگزین بازگشت به ناحیه تقاضا است. اگر شاخص زیر ۲۹٬۳۰۰ بسته شود، احتمال آزمون محدوده ۲۹٬۲۰۰ بالا می‌رود. تا وقتی ۲۹٬۱۸۰ حفظ شود، ساختار صعودی سرجای خود می‌ماند.

مدیریت معامله

فاصله هدف حدود صد و سی واحد و فاصله ابطال حدود دویست و هشتاد واحد است. نزدک نوسان روزانه بزرگ‌تری نسبت به دو شاخص دیگر دارد، بنابراین حجم معامله در این نماد باید کوچک‌تر انتخاب شود. ورود پس از عبور از ۲۹٬۴۹۰ با حد ضرر زیر ۲۹٬۳۹۰ گزینه‌ای با نسبت بهتر است.